安永:第二季度全球IPO融資340億元

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【大紀元2013年07月02日訊】(大紀元記者張岳編譯報導)安永會計師事務所27日發布全球IPO最新資訊,2013年第二季度全球範圍內的首次公開募股(IPO)活動平穩,截止到6月24日,本季度已有151個IPO項目募集了340億美元,另有47個交易預計在6月底前完成,如果順利,還將會籌集125億美元。此前預計第二季度會有195個IPO共募得資金464億美元。

相比於第一季度,第二季度的IPO宗數雖然減少了3%,但融資總額增加了約40%。2013年上半年有354宗IPO,預計融資707億美元,比2012年同期相比,IPO數量減少21%,融資總額增長14%(2012年上半年IPO融資額618億美元)。

第二季度,私募股權投資和/或風險資本(PE/VC)支持的IPO占全球IPO交易數量的24%,占總募集資本的29%。

本季度最大的一筆交易是巴西的一家金融服務公司,新股募得50億美元。在全球範圍內,第二季度有9宗IPO募集超過10億美元。

一成以上新股跌破發行價

安永全球戰略增長市場副主席瑪麗亞(Maria Pinelli)評論說:「IPO市場大開得益於股市上漲和最近一波的大型交易,這對市場有著破冰影響。全球貨幣政策調整,特別是在美國、日本、英國和拉丁美洲的部分地區,市場信心不斷增長,這些因素加在一起,預計今年下半年IPO活動還會增加。不過,2013年第二季度的新股價格只有89%維持或高於發行價格,因此,IPO定價仍要謹慎,這是投資者關注的一個重要方面。有91%的投資者都在關注有吸引力的價格,這是一個最關鍵的因素,影響IPO的發行成功。」

美國市場表現強勁 保險醫療保健最熱

2013年第二季度美國證券交易所有48只新股上市募得120億元,占全球範圍內IPO數量的32%,和資本額的35%。IPO資金額比第一季度(32筆,募得86億美元)增加近40%。如果不考慮Facebook上市融資(160億元),2013年第二季度比去年同期增長65%。

Maria Pinelli 表示,「準備在美國上市的後備軍頗為龐大,但平均交易規模會走低,部分原因受「創業企業扶助法案(Jumpstart Our Business Startups)的影響,小型的新興成長型企業在公開市場上更容易籌集資金,因而會吸引更多小型公司上市。」

就行業類別而言,在籌集的資金額方面,金融股,尤其是保險行業,在2013年第二季度表現強勁。醫療保健,包括生命科學和製藥公司,也表現不凡。

歐洲仍持謹慎態度

在第二季度,歐洲證券交易所有27只新股上市,募得20億美元,占該季度全球新募資本的有6%。和第一季度(28宗IPO募得51億元)相比,減少了63%,金額減少4%。然而,2013年上半年募得資金額和2012年同期(99宗IPO募得38億美元)相比,增加了82%。

中國A股自去年底無新股上市

自2012年11月中國內地暫停新股上市,所以今年上半年一只新股也沒有。在6月25日上海證券指數又跌到了2009年以來最低點。至於何時重新開放IPO入市,尚無明確消息。

整個亞洲地區2013年第二季度一共有44只新股募得105億美元,占全球IPO資金額的31%。這些新股主要來自香港和日本,另外還有一些新興市場,如泰國,新加坡,馬來西亞和印度尼西亞。

IPO市場展望

Maria Pinelli 表示,「IPO公司所在行業的多樣性對資本市場和投資者都是好事。IPO市場情況也反映了全球的經濟前景,新股發行增長表明更廣泛的經濟復甦正在進行。」◇

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